L 237 - 2017-18 - Bilag 6: Supplerende høringsnotat, fra skatteministeren

Skatteudvalget 2017-18, Skatteudvalget 2017-18, Skatteudvalget 2017-18
L 237 Bilag 6, L 237 A Bilag 6, L 237 B Bilag 6
Offentligt

4. maj 2018

J.nr. 2017 - 1675

Til Folketinget

–

Skatteudvalget

Til udvalgets orientering vedlægges et supplerende høringsskema vedrørende forslag til

lov om ændring af selskabsskatteloven og forskellige andre love (Justering af reglerne om

fast driftssted ved investering via transparente enheder, beskatning af beløb vedrørende

tilbagebetalte provisioner, EU-retlig tilpasning af reglerne vedrørende udenlandske pensi-

onsinstittuters investeringer i fast ejendom og bestemmelser i momsloven om momsfrita-

gelse for selvstændige grupper, og justering af værnsregler, der sikrer beskatning af udbyt-

ter m.v.) (L 237)

Det bemærkes, at dele af Forsikring & Pensions høringssvar og de dertilhørende kom-

mentarer vedrørende den EU-retlige tilpasning af reglerne vedrørende udenlandske pensi-

onsinstitutters investeringer i fast ejendom ved en fejl ikke fremgår af det høringsskema,

som er dateret den 3. maj 2018. Nærværende supplerende høringsskema indeholder For-

sikring & Pensions fulde høringssvar og de dertilhørende kommentarer.

Karsten Lauritzen

/ Lise Bo Nielsen

L 237 - 2017-18 - Bilag 6: Supplerende høringsnotat, fra skatteministeren

Organisation

Bemærkninger

Kommentarer

Forsikring & Pension

Justering af reglerne om fast driftssted

Forsikring & Pension kvitterer for,

at man har lyttet til branchen og

fremsat lovforslag med henblik på

at skabe klarere regler på området

for fast driftssted for udenlandske

investorers investeringer i danske

skattemæssigt transparente selska-

ber. Klarere regler vil bl.a. med-

virke til at sikre en sund dansk

fondsbranche med gode mulighe-

der for risikospredning for de dan-

ske pensionsselskaber. Forsikring

& Pension har taget som udgangs-

punkt, at lovforslaget har til formål

at lempe og ikke skærpe den nuvæ-

rende retstilstand. Der bør ifølge

Forsikring & Pension ikke skabes

tvivl om holdbarheden af den nu-

værende praksis med en generel

henvisning til den nye affattelse af

agentreglen i artikel 5, stk. 5 i

OECD’s Modeloverenskomst, idet

det ikke er klart, om denne vil in-

debære fast driftssted i Danmark

for de eksisterende fondsstruktu-

rer.

Det er ikke hensigten med lov-

forslaget at lempe gældende regler

om, hvilken tilknytning til Dan-

mark der medfører fast driftssted

her i landet. Lovforslaget indebæ-

rer således ikke en lempelse af de

betingelser, der ifølge OECD’s

Modeloverenskomst er afgørende

for, om der foreligger fast drifts-

sted. Når der i bemærkningerne er

henvist til den nye affattelse af

modeloverenskomstens artikel 5,

stk. 5, skal det ses i lyset af, at

denne bestemmelse

–

når den er

implementeret i dansk ret

–

for

visse fondsstrukturer vurderes at

kunne medføre fast driftssted i vi-

dere omfang end efter hidtidig

praksis. En gennemførelse af for-

slaget vil sikre, at passive investo-

rer ikke i kraft af investeringerne

vil opnå fast driftssted her i landet,

selv om bedømmelsen sker i over-

ensstemmelse med den nye affat-

telse af modeloverenskomsten.

Forsikring & Pension bemærker

videre, at det praktisk relevante er,

at en udenlandsk investor, der væl-

ger at investere i en dansk kapital-

eller infrastrukturfond, vil gøre

dette som en passiv investor og

med langsigtet investering for øje.

Forsikring & Pension anser det

derfor for uheldigt, at en uden-

landsk næringsdrivende investor

som udgangspunkt vil få fast

driftssted efter forslaget.

Udenlandske passive investorer

–

forstået som investorer, der ikke

foretager investeringerne som led i

udøvelse af næringsvirksomhed

–

vil ved en gennemførelse af forsla-

get ikke få fast driftssted her i lan-

det som følge af investeringerne.

Det er korrekt, at næringsdrivende

investorer fortsat vil kunne få fast

driftssted her i landet.

Side 2 af 10

L 237 - 2017-18 - Bilag 6: Supplerende høringsnotat, fra skatteministeren

Organisation

Bemærkninger

Kommentarer

Forsikring & Pension opfordrer til,

at næringsvurderingen foretages i

forhold til fondens virksomhed og

ikke i forhold til den enkelte inve-

stor. Ellers vil danske fonde i hvert

enkelt tilfælde skulle tage forbe-

hold i relation til, om udenlandske

investorer i form af eksempelvis

banker vil få fast driftssted i Dan-

mark. Dette vil give anledning til

uklarhed og fortolkningstvivl og

kan i værste fald bremse for uden-

landske institutionelle investorers

investeringer i danske fonde. Al-

ternativt opfordres Skatteministe-

riet til at opstille nogle konkrete

formodningsregler for, hvornår

udenlandske investorers investe-

ringer i danske fonde ikke vil være

omfattet af næringsbegrebet. En-

deligt bedes Skatteministeriet be-

kræfte, at en udenlandsk investor,

hvis moderselskab er næringsdri-

vende, ikke er omfattet af formod-

ningsreglen om næringsaktivitet.

Det kan oplyses, at næringsvurde-

ringen skal foretages for hver en-

kelt (potentielt) skattepligtige fysi-

ske eller juridiske person, og at et

selskab derfor ikke bliver nærings-

drivende udelukkende som følge

af, at fx moderselskabet driver næ-

ring. Derudover bemærkes, at det

som nævnt ikke er hensigten med

lovforslaget at gennemføre en lem-

pelse af de betingelser, der gælder

for, hvornår en erhvervsvirksom-

hed skal anses for udøvet fra et

fast driftssted her i landet. Det

ville stride fundamentalt mod

dansk praksis om næringsvirksom-

hed, såfremt næringsbedømmelsen

skulle foretages i relation til en

transparent enhed frem for i rela-

tion til hver enkelt investor, og det

er ikke hensigten med forslaget at

fravige grundlæggende skatteretlige

principper. Det er heller ikke hen-

sigten, at der i relation til reglerne

om fast driftssted skal gælde sær-

lige formodningsregler, som ikke

kan udledes af gældende praksis.

Forsikring & Pension anfører, at

hvis forslaget ikke justeres, således

at næring ikke skal vurderes i for-

hold til den enkelte investor, vil

det medføre en skærpelse i forhold

til gældende ret for næringsskatte-

pligtige investorer.

Der findes ikke at være grundlag

for at anse lovforslaget for at inde-

bære en skærpelse for næringsskat-

tepligtige investorer.

Hvad angår den foreslåede værns-

regel, der skal finde anvendelse, så-

fremt den udenlandske investor er

koncernforbundet, jf. ligningslo-

Dette er korrekt forstået.

Side 3 af 10

L 237 - 2017-18 - Bilag 6: Supplerende høringsnotat, fra skatteministeren

Organisation

Bemærkninger

Kommentarer

vens § 2, med en fysisk eller juri-

disk person, som udøver erhvervs-

virksomhed i Danmark, der står i

forbindelse med den passive inve-

steringsvirksomhed, forstår For-

sikring & Pension, at den sigter

mod at forhindre udnyttelse af reg-

len ved fragmentering, eksempel-

vis ved opsplitning af en sammen-

hængende virksomhed i flere min-

dre aktiviteter.

Henvisningen til ligningslovens § 2

synes imidlertid at gøre lovændrin-

gen vedrørende fast driftssted stort

set uvirksom, idet der er koncern-

forbindelse mellem investorer i ka-

pitalfonde og deres porteføljesel-

skaber. De af fonden forvaltede

porteføljeselskaber vil umiddelbart

"stå i forbindelse med den i 1. pkt.

omhandlede virksomhed".

Det er ikke hensigten med værns-

reglen, at de erhvervsmæssige akti-

viteter, der udøves af et selskab,

hvori der er foretaget (passive) in-

vesteringer, i sig selv skal medføre

fast driftssted for de udenlandske

investorer. Værnsreglen og be-

mærkningerne hertil er på den bag-

grund præciseret i lovforslaget.

Da danske kapital- og infrastruk-

turfonde oftest struktureres som

danske kommanditselskaber, vil in-

vestorerne være koncernfor-

bundne med de selskaber, som ka-

pital- og infrastrukturfonden inve-

sterer i. Eksempelvis vil en uden-

landsk investor ud fra en ordret

læsning af forslaget falde uden for

fritagelsen for fast driftssted som

følge af, at fonden har aktiviteter i

underliggende selskaber uden til-

knytning til fondens aktivitet med

investering i aktier og erhvervelse

af fordringer, gæld og finansielle

kontrakter, eksempelvis hvor en

infrastrukturfond har et underlig-

gende driftsselskab, eller hvor en

Som Forsikring & Pension selv

gør opmærksom på, har aktivite-

terne i de underliggende selskaber

typisk ikke forbindelse med fon-

dens investeringsaktiviteter, jf.

også ovenfor. Det er som nævnt

præciseret i lovforslaget. Det er

heller ikke hensigten med værns-

reglen, at aktiviteter, der udeluk-

kende består i at sikre, at investe-

ringerne varetages på den mest

hensigtsmæssige måde, skal være

omfattet. Dette er der også taget

højde for ved en præcisering af

værnsreglen.

Side 4 af 10

L 237 - 2017-18 - Bilag 6: Supplerende høringsnotat, fra skatteministeren

Organisation

Bemærkninger

Kommentarer

infrastrukturfond etablerer et ser-

viceselskab til servicering af fon-

dens projekter.

Det er endvidere ifølge Forsikring

& Pension uklart, hvilke konstruk-

tioner, som Skatteministeriet for-

søger at undtage med værnsreglen.

Forsikring & Pension spørger, om

en udenlandsk investor med et sø-

sterselskab i Danmark bør få fast

driftssted i Danmark, når den

udenlandske investor foretager en

investering i en dansk kapital- eller

infrastrukturfond som passiv inve-

stor med en langsigtet investe-

ringshorisont. Efter Forsikring &

Pensions opfattelse er det netop

sådanne investorer, som lovforsla-

get har til formål at fritage for fast

driftssted?

Som nævnt vil der i en situation

som den af Forsikring & Pension

beskrevne ikke opstå fast driftssted

her i landet udelukkende som følge

af søsterselskabets aktiviteter her i

landet. Der er derfor i lovforsla-

gets bemærkninger indsat et ek-

sempel på en kunstig opsplitning,

som værnsreglen har til hensigt at

hindre.

Forsikring & Pension anfører, at

Skatteministeriet, såfremt henvis-

ningen til ligningslovens § 2 opret-

holdes, bør 1) præcisere, at henvis-

ningen udelukkende finder anven-

delse, når den udenlandske inve-

stor har koncernforbindelse med

en fysisk eller juridisk person, som

hverken er den pågældende fond

eller er fysisk eller juridisk kontrol-

leret eller på anden vis beslægtet

med den pågældende fond, og 2)

opstille konkrete eksempler på,

hvornår en fysisk eller juridisk per-

son, hvormed den udenlandske in-

vestor har en forbindelse som om-

handlet i ligningslovens § 2, udø-

ver erhvervsvirksomhed i Dan-

Der henvises til kommentarerne

ovenfor. Som nævnt er værnsreg-

len i lovforslaget præciseret.

Side 5 af 10

L 237 - 2017-18 - Bilag 6: Supplerende høringsnotat, fra skatteministeren

Organisation

Bemærkninger

Kommentarer

mark, der kan siges at stå i forbin-

delse med investeringen i den dan-

ske kapital-eller infrastrukturfond.

Forsikring & Pension fremhæver

endelig, at visse fonde, eksempel-

vis infrastrukturfonde, også har in-

vesteringer (i form af eksempelvis

vindmølleparker) i skattemæssigt

transparente strukturer i udlandet.

Sådanne skattemæssigt transpa-

rente strukturer vil have fast drifts-

sted i udlandet qua infrastrukturak-

tiverne jf. Modeloverenskomstens

artikel 5. Forsikring & Pension op-

fordrer Skatteministeriet til at be-

kræfte, at udenlandske investorers

investeringer i danske kapital- eller

infrastrukturfonde med investerin-

ger i udenlandske skattemæssigt

transparente strukturer ikke vil

give anledning til fast driftssted i

Danmark, når sådanne udenland-

ske skattemæssigt transparente

strukturer har fast driftssted i ud-

landet. Såfremt Skatteministeriet

anser danske fondes investeringer i

udenlandske skattemæssige trans-

parente strukturer med faste drifts-

steder i udlandet som værende

uden for anvendelsesområdet af

den foreslåede regel, eksempelvis

fordi der ikke kan statueres fast

driftssted i Danmark af et fast

driftssted i udlandet, anmoder For-

sikring & Pension Skatteministe-

riet om at præcisere det i forarbej-

derne.

Lovforslaget vedrører udeluk-

kende spørgsmålet om, hvornår in-

vesteringer i aktier samt fordringer

mv. omfattet af kursgevinstloven

udgør erhvervsmæssig virksom-

hed. Investeringer (via transpa-

rente strukturer) i infrastrukturpro-

jekter, hvor dette anlæg mv. i sig

selv udgør et fast driftssted, er ikke

berørt af forslaget. Det bemærkes

dog, at der ved fx investeringer via

en dansk transparent fond i infra-

strukturprojekter med fast drifts-

sted i udlandet vil foreligge et fast

driftssted i det pågældende land

for de deltagende investorer og

ikke for den danske (transparente)

fond.

Hjemmel til godtgørelse af moms af godt-

gjorte energiafgifter

Side 6 af 10

L 237 - 2017-18 - Bilag 6: Supplerende høringsnotat, fra skatteministeren

Organisation

Bemærkninger

Kommentarer

Forsikring & Pension kan støtte

denne del af lovforslaget og har

ikke yderligere bemærkninger her-

til.

EU-retlig tilpasning af beskatning af

ikke-hjemmehørende pensionsinstitutters

investeringer i fast ejendom

Forsikring & Pension har ikke ind-

vendinger mod det overordnede

sigte med forslaget, men har nogle

bemærkninger af mere teknisk art.

Forsikring & Pension er enig i, at

forslaget må kunne begrænses til at

omfatte udenlandske pensionsin-

stitutter inden for EU/EØS-områ-

det.

Forsikring & Pension bemærker

dog, at med den valgte afgræns-

ning (IORP II-direktivet, direktiv

2016/2341/EU) skal man være

opmærksom på, at det er muligt

for livforsikringsselskaber at drive

arbejdsmarkedsrelaterede pensi-

onsaktiviteter under IORP II-di-

rektivet, hvis hjemlandet tillader

det. Sådan aktivitet skal i givet fald

blot holdes adskilt (øremærket) fra

de øvrige midler i livsforsikrings-

selskabet.

Livsforsikringsselskaber med

hjemsted i Danmark (på nær ar-

bejdsmarkedsrelaterede livsforsik-

ringsselskaber, jf. § 307 i lov om fi-

nansiel virksomhed) er ikke omfat-

tet af pensionsafkastbeskatningslo-

vens §§ 6 eller 7, men er derimod

omfattet af selskabsskatteloven for

Det er ikke intentionen med for-

slaget, at udenlandske livsforsik-

ringsselskaber, der kan sidestilles

med danske livsforsikringsselska-

ber, som ikke er omfattet af pensi-

onsafkastbeskatningsloven, skal

omfattes af den foreslåede § 13 J i

selskabsskatteloven.

Den foreslåede § 13 J i selskabs-

skatteloven er derfor ændret, så

udenlandske livsforsikringsselska-

bers direkte ejendomsinvesteringer

foretaget med øremærkede IORP-

midler ikke er omfattet af bestem-

melsen.

Side 7 af 10

L 237 - 2017-18 - Bilag 6: Supplerende høringsnotat, fra skatteministeren

Organisation

Bemærkninger

Kommentarer

så vidt angår afkastet af deres ejen-

domsinvesteringer.

Forsikring & Pension mener der-

for, at den foreslåede bestemmelse

(selskabsskattelovens § 13 J, stk.

3), ikke bør omfatte udenlandske

livsforsikringsselskabers direkte

ejendomsinvesteringer foretaget

med øremærkede IORP-midler.

Forsikring & pension mener, at

formuleringen af den foreslåede

bestemmelse i selskabsskattelovens

§ 13 J, stk. 3, nr. 1, der lyder:

”har

tilladelse til at drive pensionskassevirk-

somhed i et land, som har gennemført di-

rektiv 2016/2341/EU…”

er lidt

upræcis.

Forsikring & Pension anfører, at

det bør kræves af det udenlandske

pensionsinstitut, at det rent faktisk

er omfattet af IORP II-direktivets

regler i sit hjemland. Udenlandske

pensionsinstitutter, der er omfattet

af IORP II-direktivets artikel 2, el-

ler artikel 5, bør endvidere kun

være omfattet af bestemmelsen,

hvis de som hjemmehørende i

Danmark ville være omfattet af

pensionsafkastbeskatningslovens

§§ 6 eller 7.

Det foreslåede nr. 1 i selskabsskat-

telovens § 13 J, stk. 3, er præcise-

ret, således at udenlandske pensi-

onsinstitutter skal være omfattet af

IORP II-direktivets regler i sit

hjemland.

Endelig bemærker Forsikring &

Pension, at det for en sikkerheds

skyld

–

og i det mindste i bemærk-

ningerne

–

præciseres, at anskaffel-

ses- og afståelsessummer i relation

Det er opfattelsen, at det er ud-

gangspunktet i skattelovgivningen,

at skattemæssige værdier

–

i dette

tilfælde anskaffelses- og afståelses-

summer i relation til den foreslå-

ede § 13 J i selskabsskatteloven

skal opgøres efter skattemæssige

Side 8 af 10

L 237 - 2017-18 - Bilag 6: Supplerende høringsnotat, fra skatteministeren

Organisation

Bemærkninger

Kommentarer

til den foreslåede § 13 J i selskabs-

skatteloven skal opgøres efter skat-

temæssige principper.

principper

–

med mindre andet

fremgår.

Bemærkningerne til den foreslåede

§ 13 J i selskabsskatteloven er dog

præciseret for, at der ikke skal være

tvivl om, at anskaffelses- og afstå-

elsessummer i relation til den fore-

slåede § 13 J i selskabsskatteloven

skal opgøres efter skattemæssige

principper.

EU-retlig tilpasning af reglerne om tynd

kapitalisering

Forsikring & Pension har vurderet

denne del af lovforslaget, men har

ingen bemærkninger hertil.

EU-retlig tilpasning af reglerne om

momsfritagelse for selvstændige grupper

Forsikring & Pension er enige i at

EU-Domstolens domme nødven-

diggør en tilpasning af den danske

bestemmelse om selvstændige

grupper.

Forsikring & Pension er af den op-

fattelse, at dommenes udfald er

kommet bag på både medlems-

lande og EU-Kommissionen. Der

er derfor overvejelse på EU-plan

om, hvorvidt momsdirektivet skal

ændres. Forsikring & Pension me-

ner, at det bør vurderes, om Dan-

mark bør løbe forrest i tilpasnin-

gen til den nye retstilstand.

Den hidtidige praksis i relation til

momsfritagelsen for selvstændige

grupper har ikke været ens i alle

EU-lande. Nogle lande har, som

Danmark, fortolket bestemmelsen

bredt, mens andre

–

herunder

Tyskland

–

har fortolket den rela-

tivt snævert. Alle EU-lande skal

hurtigst muligt tilpasse deres natio-

nale lovgivning efter Domstolens

afgørelser. Danmark vil opfylde

denne forpligtigelse ved gennem-

førelse af lovforslaget. Herudover

er det vurderingen, at såfremt der

skal ske ændringer i momsreglerne

Side 9 af 10

L 237 - 2017-18 - Bilag 6: Supplerende høringsnotat, fra skatteministeren

Organisation

Bemærkninger

Kommentarer

for den finansielle sektor, bør dette

ske ved en generel revision af reg-

lerne, jf. kommentaren til Finans

Danmark.

Forsikring & Pension opfordrer til,

at ikrafttrædelsestidspunktet for

ændringen i gruppereglen udsky-

des til 1. januar 2020 eller subsidi-

ært 1. januar 2019.

Det anerkendes, at ændringen vil

medføre visse tilpasninger i de be-

rørte virksomheder. Ikrafttrædel-

sestidspunktet er derfor foreslået

ændret til 1. januar 2019.

Tilbagesalg til det udstedende selskab

Forsikring & Pension har vurderet

denne del af lovforslaget, men har

ingen bemærkninger hertil.

Lovforslagets øvrige elementer

Forsikring & Pension har ikke vur-

deret denne del af lovforslaget.

Side 10 af 10